Hope Cochran. (LinkedIn Photo) Hope Cochran a commencé sa carrière comme auditeur principal à Deloitte avant de servir de CFO de Clearwire et King Digital. Elle est experte en finance.

Mais le vétéran de la technologie n’a jamais vu quelque chose comme le fiasco de la Silicon Valley Bank qui a ravagé le monde du démarrage au cours de la dernière semaine.

« Je n’aurais pas prévu cela », a déclaré Cochran, maintenant directeur général du groupe Madrona Venture.

Nous avons pris contact avec Cochran lundi pour savoir comment la société de capital de Seattle a navigué sur l’effondrement soudain de la Silicon Valley Bank. Les dirigeants de startup ont passé ces derniers jours à s’emparer de solutions après une course bancaire extraordinaire, provoquée par la perte de confiance dans la situation financière de la Banque de la Silicon Valley, l’ont insolite à la fin de la semaine dernière.

«Rollercoaster est le mot facile à utiliser», a déclaré Cochran.

De nombreuses entreprises de capital-risque, dont Madrona, ont été confrontées à deux défis alors que la Silicon Valley Bank s’est effondrée. Non seulement les sociétés de portefeuille luttent pour accéder à leur argent, mais les entreprises elles-mêmes ont également utilisé la banque.

« Nous avons dû travailler par la façon d’accéder à l’argent nous-mêmes », a déclaré Cochran.

L’entreprise a déclaré à ses sociétés de portefeuille qu’elle n’avait pas l’intention d’essayer de déplacer l’un de ses propres fonds de la Silicon Valley Bank.

Cette position diffère d ’ autres grandes entreprises, dont le Fonds fondateur et la gestion de la coatue, qui conseille aux entreprises de retirer de l’argent — et ont été critiquées par certaines personnes pour aider à cause de l’effondrement de SVB .

Cochran a déclaré que Madrona était prêt à aider les entreprises avec liquidité pour la paie et d’autres factures. Elle a déclaré qu’une « grande majorité » de son portefeuille avait une relation avec SVB, un partenaire bancaire populaire parmi les startups et les investisseurs technologiques.

« Nous avons préparé une énorme feuille de calcul pour les besoins de chacun et comment ils étaient couverts », a-t-elle déclaré.

L’industrie a respiré un soupir de soulagement dimanche quand les régulateurs américains juré de protéger pleinement des dépôts SVB assurés et non assurés. The Washington Technology Industry Association signalés Lundi, les startups ont pu accéder à leurs fonds pour faire des états de paie.

Pour aller de l’avant, Cochran a déclaré que les fondateurs débutants accorderont une attention plus étroite à leur système de trésorerie, notamment avec une diversification et des garanties accrues.

Il reste encore des questions en suspens à répondre à l’effondrement de la disparition de SVB, y compris le niveau de confiance dans les systèmes bancaires, le potentiel d’une surveillance plus réglementaire, et si d’autres banques s’occupent des startups technologiques de la façon dont SVB a fait.

Mais pour Madrona, c’est largement le business comme d’habitude.

« C’était un moment où les fonds ont été gelés », a déclaré Cochran. « Cela ne change certainement pas notre direction stratégique pour ce que nous sommes ici pour faire. ”